本报讯 记者庞东梅报道 2017年1月18日，中国华融通过境外平台公司在香港发行15亿美元非次级永续债券和11亿美元高等级债券（共26亿美元），市场反响热烈，投资者踊跃认购，认购倍数3.08倍，彰显了中国华融良好的品牌实力和国际影响力。特别是在当前资本外流增加、国际资本市场波动、投资者信心不足、国内企业在国际资本市场发债筹资难度增加的大背景下，中国华融逆大势而上，成功在国际债券市场上发行大额美元债券，实属不易，彰显了中国华融优秀的品牌价值和综合实力，也体现了国际投资者对中国经济发展充满信心。

　　据悉，此次是中国华融第7次境外发债，也是该公司首次永续债券与高等级美元债券同日定价发行，是该公司海外资本市场融资的一次积极的创新和尝试，开创中资机构境外第一家高等级永续和高等级无抵押债券双品种同时发行，本次总发行规模是2017年以来亚洲（除日本）地区最大规模的美元债发行，永续债券实现在中国华融和华融国际层面计入权益工具，充分体现了国际资本市场和投资者对中国华融发展成果和投资价值的认可，标志着中国华融国际化发展战略取得新突破。

　　穆迪和惠誉分别给予本次非次级永续债券“Baa1”和“A-”，高等级美元债券“Baa1”和“A”的债项评级。中国华融高度重视此次境外发债，综合考量公司境外资金需求、投资者旺盛投资需求、美国国债利率处于相对低点等因素，经科学分析，公司果断决定于2017年1月初启动境外债路演发行。1月16日至17日，在董事长赖小民的指导下，副总裁熊丘谷率领公司路演团队在香港、新加坡两地开展路演推介。公司本次在香港、新加坡路演推介，共举办了20场与投资者一对一或一对多的沟通会、午餐会、投资者电话会，累计与境外逾120人次投资者进行面对面沟通，向投资者讲述中国华融的改革发展历程，阐述公司信用亮点，详尽回答投资者关于中国华融发展战略、业务模式、财务状况、国际业务、风险防控和资金用途等有关问题。公司发债路演团队克服外部诸多不利因素的影响，取得了良好效果，投资者反响强烈，为债券成功发行打下了坚实基础。

　　1月18日，中国华融决定定价发行本次非次级永续债券以及高等级美元债券。由于公司优异的业绩表现，优秀的基本面、优良的国际信用评级、强大的品牌影响力、合理的价格指引区间以及出色的路演基础，各类投资者踊跃认购。最终，公司非次级永续债券发行规模15亿美元，票面利率为4.50%；3年期高等级美元债券发行规模11亿美元，票面利率3.375%，本次境外发债共获得356个订单，订单总金额80亿美元，超额认购3.08倍。从投资者地域分布来看，非次级永续债券中，亚洲占84%，欧洲占16%；3年期高等级债券中，亚洲占93%，欧洲占7%。从投资者类型来看，非次级永续债券中，银行占29%，基金/资产管理公司占50%，保险公司占4%，私人银行占17%；3年期高等级债券中，银行占68%，基金/资产管理公司占20%，私人银行占9%，其他占3%。同时，本次债券投资者中出现许多欧洲知名投资者，欧洲投资者认购比例有所提高。

　　本次债券发行是中国华融在国际资本市场上的又一次精彩亮相。中国华融把握市场绝佳的时间窗口，获得较高超额认购，本次债券发行是中资机构境外首单同时定价发行高等级永续债券和高等级无抵押债券两种产品，再次彰显了中国华融优秀的品牌价值和国际影响力，为中国华融不断推进国际化战略奠定了更坚实的基础。

　　据了解，中国华融将以此次成功发行境外债券为契机，坚持“创新+稳健”，不断增强公司核心竞争力和国际影响力，加大境内外发债力度，进一步优化负债结构，积极打造“债券型资产管理公司”，努力创建“治理科学、管控有序、主业突出、综合经营、业绩优良”的一流资产管理公司。